Rząd planuje m.in. koniec wpłat do OFE i zasilenie FRD ich aktywami

Zgodnie ze wstępnymi założeniami, każdy OFE zostanie przekształcony w Otwarty Fundusz Inwestycyjny, a Powszechne Towarzystwo Emerytalne, zarządzające OFE, zostanie przekształcone w Towarzystwo Funduszy Inwestycyjnych, celem ciągłości zarządzania środkami. Fot. Pixabay

Koniec wpłat do OFE ze składki emerytalnej, całość tej składki do ZUS, likwidacja "suwaka", aktywa OFE inne niż gotówka do Funduszu Rezerwy Demograficznej - takie propozycje znajdują się w rządowych dokumentach nt. zmian w OFE, do których dotarła PAP.

Według wstępnych założeń zmian w systemie emerytalnym, od momentu wejścia w życie reformy nie byłoby już żadnych wpłat do OFE ze składki emerytalnej, cała składka w wysokości 19,52 proc. wynagrodzenia brutto wpływałaby na konto i subkonto w ZUS. Obecnie do OFE trafia 2,92 proc. wynagrodzenia brutto osób, które przed zmianami z 2014 r. zadeklarowały pozostanie w Funduszach.

Ponieważ, zgodnie z wyrokiem TK z 4 listopada 2015 r., środki w OFE są środkami publicznymi, ponieważ pochodzą z powszechnej i przymusowej składki na ubezpieczenie społeczne, rząd uważa, że konstytucyjnym warunkiem możliwości ich przekazania z sektora publicznego na prywatne konta jest wypłata ich dopiero po osiągnięciu wieku emerytalnego, ponieważ pochodzą ze składki emerytalnej i ich przeznaczenie musi zostać zachowane. W ocenie rządu, dodatkowe przesłanki prawne to uznanie przez TK, że państwo ma swobodę kształtowania systemu emerytalnego oraz oznaczenie i ewidencjonowanie środków z OFE celem ustalenia prawa do emerytury minimalnej.

Zgodnie ze wstępnymi założeniami, każdy OFE zostanie przekształcony w Otwarty Fundusz Inwestycyjny, a Powszechne Towarzystwo Emerytalne, zarządzające OFE, zostanie przekształcone w Towarzystwo Funduszy Inwestycyjnych, celem ciągłości zarządzania środkami. Rachunek uczestnika OFE zostanie zamieniony na Indywidualne Konto Emerytalne.

Przekazywane do ZUS z OFE aktywa inne niż gotówka byłyby ewidencjonowane na koncie w Funduszu Rezerwy Demograficznej i zarządzane przez FRD. Opłata przekształceniowa za transfer z OFE na Indywidualne Koto Emerytalne w wysokości 15 proc. środków zgromadzonych na rachunku w OFE byłaby podzielona na dwie raty po 7,5 proc., płatne w 2020 i 2021 r. na rzecz FUS. Argumentuje się, że stawka 15 proc. jest niższa od efektywnego opodatkowania emerytur z ZUS, wynoszącego 15-16 proc. Przy czym wypłata z IKE byłaby możliwa po osiągnięciu wieku emerytalnego czyli 65 lub 60 lat, a nie 55 lat - jak dziś.

Opłata ma zostać wprowadzona celem zrównania warunków wypłaty emerytur, ponieważ wypłaty z IKE nie są opodatkowane. Uczestnicy OFE, którzy po zmianach wybraliby IKE, mogliby w ramach własnych oszczędności gromadzić tam pieniądze w ramach limitów, do których wypłata z IKE jest zwolniona z podatku od zysków kapitałowych.

Rząd planuje też, że fundusze inwestycyjne, zarządzające środkami z OFE będą miały obniżające się, przez wiele lat, minimalne progi angażowania się w polskie akcje o ok. 2,5 pkt proc. rocznie, aby zabezpieczyć ryzyka podaży akcji na GPW i utraty wartości aktywów.

Według przywoływanych w dokumentach danych ZUS i KNF, na koniec lutego 2019 r. działało 10 OFE, mających dokładnie 15 mln 862 tys. 903 członków. Aktywa funduszy były warte 126,9 mld zł, z czego 126,9 mld zł to akcje spółek notowanych na GPW, 12,3 mld zł to obligacje i listy zastawne, 10,8 mld zł to akcje zagranicznych spółek a 9,8 mld zł - depozyty bankowe. Jak podkreśla się w dokumentach, stopa zwrotu z inwestycji w OFE jest na "atrakcyjnym poziomie" - 19,4 proc. w ciągu trzech ostatnich lat, a 87 proc. w okresie sześciu lat.(PAP)